Kodiċi tal-qasam

Artikolu tar-Regolament (UE) 2017/2402

Isem tal-qasam

Kontenut li għandu jiġi rrappurtat

Informazzjoni addizzjonali

STSSY1

Artikolu 27(1), it-tielet subparagrafu

L-ewwel punt ta’ kuntatt

Identifikatur ta’ Entità Ġuridika (LEI) tal-entità maħtura bħala l-ewwel punt ta’ kuntatt u l-isem tal-awtorità kompetenti rilevanti.

Entrata 3.2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY2

Mhux applikabbli

Data tan-notifika

Id-data ta’ notifika lill-ESMA.

Mhux applikabbli

STSSY3

Mhux applikabbli

Kodiċi ta’ identifikazzjoni tal-istrument

Meta disponibbli, il-kodiċi jew il-kodiċijiet internazzjonali għall-identifikazzjoni tat-titoli (ISIN). Jekk l-ebda ISIN ma jkun disponibbli, mela kwalunkwe kodiċi uniku ieħor għat-titoli (inklużi n-noti marbuta mal-kreditu), jekk disponibbli.

Meta disponibbli skont l-Entrata 3.1 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY4

Mhux applikabbli

Identifikatur ta’ Entità Ġuridka (LEI)

Il-LEI tal-oriġinatur(i) u l-isponsor(s) u, meta disponibbli, tal-mutwant(i) oriġinali u l-SSPE(s).

Entrata 4.2 tal-Anness 9 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY5

Artikolu 31(3)

Il-bejjiegħ ta’ protezzjoni

Il-LEI, l-isem, il-pajjiż ta’ stabbiliment tal-bejjiegħ (a) tal-protezzjoni inizjali u l-isem tal-awtorità kompetenti.

Mhux applikabbli

STSSY6

Mhux applikabbli

Identifikatur tan-notifika

Meta tirrapporta aġġornament, in-numru uniku ta’ referenza assenjat mill-ESMA għan-notifika STS notifikata preċedentement.

Mhux applikabbli

STSSY7

Mhux applikabbli

Identifikatur uniku

L-identifikatur uniku assenjat mill-entità li tirrapporta skont l-Artikolu 11(1) tar-Regolament Delegat (UE) 2020/1224

Mhux applikabbli

STSSY8

Mhux applikabbli

Repożitorju tat-Titolizzazzjoni

Jekk applikabbli, l-isem tar-repożitorju rreġistrat tat-titolizzazzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY9

L-Artikolu 18, it-tieni subparagrafu u l-Artikolu 27(3)

Pajjiż ta’ stabbiliment

Il-pajjiż ta’ stabbiliment tal-orġinatur(i), l-isponsor(s), l-SSPE(s) u l-mutwant(i) oriġinali.

Mhux applikabbli

STSSY10

Mhux applikabbli

Klassifikazzjoni tat-titolizzazzjoni sintetika

It-tip ta’ titolizzazzjoni sintetika:

Mhux applikabbli

STSSY11

Mhux applikabbli

Titolizzazzjoni sintetika bi protezzjoni ta’ kreditu mhux iffinanzjata

Isem tal-bejjiegħ ta’ protezzjoni (istituzzjoni governattiva jew sovranazzjonali b’piż ta’ riskju ta’ 0 %)

Mhux applikabbli

STSSY12

Mhux applikabbli

Il-Ftehim ta’ Protezzjoni tal-Kreditu użat

It-tip ta’ ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu użat:

Mhux applikabbli

STSSY13

Mhux applikabbli

Klassifikazzjoni ta’ skoperturi sottostanti

It-tip ta’ skoperturi sottostanti fosthom:

Mhux applikabbli

STSSY14

Mhux applikabbli

Data tal-ħruġ

Id-data tal-għeluq tat-tranżazzjoni u, jekk differenti, id-data li fiha jidħol fis-seħħ il-ftehim ta’ protezzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY15

Artikolu 27(2), it-tieni subparagrafu

Verifikatur ta’ parti terza awtorizzata — dikjarazzjoni

Meta parti terza awtorizzata tkun ipprovdiet servizzi ta’ verifika STS skont l-Artikolu 27(2) tar-Regolament (UE) 2017/2402, dikjarazzjoni li l-konformità mal-kriterji STA ġiet ikkonfermata minn dik il-parti terza awtorizzata.

Mhux applikabbli

STSSY16

Artikolu 27(2), it-tieni subparagrafu

Verifikatur ta’ parti terza awtorizzata — pajjiż ta’ stabbiliment

Meta parti terza awtorizzata tkun pprovdiet servizzi ta’ verifika STS skont l-Artikolu 27(2) tar-Regolament (UE) 2017/2402, l-isem u l-pajjiż ta’ stabbiliment tal-parti terza.

Mhux applikabbli

STSSY17

Artikolu 27(2), it-tieni subparagrafu

Verifikatur ta’ parti terza awtorizzata — awtorità kompetenti

Meta parti terza awtorizzata tkun ipprovdiet servizzi ta’ verifika STS skont l-Artikolu 27(2) tar-Regolament (UE) 2017/2402, l-isem tal-awtorità kompetenti li tkun awtorizzatha.

Mhux applikabbli

STSSY18

Artikolu 27(5)

Status STS

Jekk applikabbli, notifika motivata mill-oriġinatur li t-titolizzazzjoni ma għandhiex tibqa’ titqies bħala STS.

Mhux applikabbli

Kodiċi tal-qasam

Artikolu tar-Regolament (UE) 2017/2402

Isem tal-qasam

Konferma

Spjegazzjoni qasira

Spjegazzjoni dettaljata

Kontenut li għandu jiġi rrappurtat

Informazzjoni addizzjonali

STSSY19

Artikolu 26b(1), l-ewwel subparagrafu

L-oriġinatur huwa entità taħt superviżjoni fl-Unjoni

√

Konferma li l-oriġinatur huwa entità li hija awtorizzata jew liċenzjata fl-Unjoni.

Mhux applikabbli

STSSY20

Artikolu 26b(1), it-tieni subparagrafu

Oriġinatur li japplika l-politiki għall-iskoperturi ta’ parti terza mixtrija

√

Spjegazzjoni konċiża li l-politiki għall-kreditu, il-ġbir, ir-ristrutturar tad-dejn u s-servizzjar li l-oriġinatur japplika għall-iskoperturi ta’ parti terza li l-oriġinatur xtara f’ismu stess u mbagħad ittitolizza, u li ma jridux ikunu inqas stretti minn dawk li l-oriġinatur japplika għal skoperturi komparabbli li ma jkunux inxtraw.

Mhux applikabbli

STSSY21

Artikolu 26b(2)

Oriġini tal-iskoperturi sottostanti

√

Spjegazzjoni konċiża li l-iskoperturi sottostanti huma oriġinati bħala parti mill-attività ewlenija tan-negozju tal-oriġinatur.

Mhux applikabbli

STSSY22

Artikolu 26b(3), l-ewwel subparagrafu

Assi miżmuma fuq il-karta tal-bilanċ tal-oriġinatur meta tagħlaq it-tranżazzjoni

√

Konferma li, fid-data tal-għeluq ta’ tranżazzjoni, l-iskoperturi sottostanti jinżammu fil-karta tal-bilanċ tal-oriġinatur jew ta’ entità li tappartjeni għall-istess grupp tal-oriġinatur.

Mhux applikabbli

STSSY23

Artikolu 26b(3), it-tieni subparagrafu

Kategorija tal-grupp

√

Għall-finijiet tal-qasam STSSY22, konferma ta’ liema miż-żewġ gruppi li ġejjin hija dik rilevanti:

Mhux applikabbli

STSSY24

Artikolu 26b(4)

L-ebda ħħeġġjar ulterjuri tal-iskopertura tal-orġinatur

√

Konferma li l-oriġinatur ma jiħħeġġjax l-iskopertura tiegħu għar-riskju tal-kreditu tal-iskoperturi sottostanti tat-titolizzazzjoni lil hinn mill-protezzjoni miksuba permezz tal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY25

Artikolu 26b(5)

Ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu li jissodisfa l-Artikolu 249 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013

√

Konferma li l-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu jikkonforma mar-regoli ta’ mitigazzjoni tar-riskju tal-kreditu stabbiliti fl-Artikolu 249 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013.

Mhux applikabbli

STSSY26

Artikolu 26b(5)

Ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu li jikkonforma ma’ regoli oħra ta’ mitigazzjoni tar-riskju tal-kreditu

√

Meta l-Artikolu 249 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013 ma jkunx applikabbli, spjegazzjoni konċiża li l-konformità mar-rekwiżiti li mhumiex inqas stretti mir-rekwiżiti stabbiliti f’dak l-Artikolu hija żgurata.

Mhux applikabbli

STSSY27

Artikolu 26b(6), il-punt (a)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — Titolu legali għall-iskoperturi sottostanti

√

Spjegazzjoni qasira tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur li tindika li l-oriġinatur jew entità tal-grupp li l-oriġinatur jappartjeni fih għandha titolu legali u validu sħiħ għall-iskoperturi sottostanti u d-drittijiet anċillari assoċjati tagħhom.

Mhux applikabbli

STSSY28

Artikolu 26b(6), il-punt (b)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — L-oriġinatur iżomm ir-riskju tal-kreditu tal-assi sottostanti

√

Spjegazzjoni qasira tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur, meta l-oriġinatur ikun istituzzjoni tal-kreditu kif definit fil-punt (1) tal-Artikolu 4(1) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, jew impriża tal-assigurazzjoni kif definit fil-punt (1) tal-Artikolu 13 tad-Direttiva 2009/138/KE, l-oriġinatur jew entità li tkun inkluża fl-ambitu tas-superviżjoni fuq bażi konsolidata żżomm ir-riskju tal-kreditu tal-iskoperturi sottostanti fil-karta tal-bilanċ tagħha.

Mhux applikabbli

STSSY29

Artikolu 26b(6), il-punt (c)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — Konformità tal-iskopertura mal-kriterji tal-eliġibbiltà

√

Spjegazzjoni qasira tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur li kull skopertura sottostanti tikkonforma, fid-data li tkun inkluża fil-portafoll titolizzat, mal-kriterji ta’ eliġibbiltà u mal-kundizzjonijiet kollha, minbarra l-okkorrenza ta’ avveniment ta’ kreditu kif imsemmi fl-Artikolu 26e(1) tar-Regolament (UE) 2017/2402, għal pagament ta’ protezzjoni ta’ kreditu f’konformità mal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu li jinsab fid-dokumentazzjoni tat-titolizzazzjoni.

Entrata 2.2.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY30

Artikolu 26b(6), il-punt (d)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — Obbligu legali u eżegwibbli lejn l-obbligant

√

Spjegazzjoni qasira tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur li, sa fejn jaf l-oriġinatur, il-kuntratt għal kull skopertura sottostanti jinkludi obbligu legali, validu, vinkolanti u infurzabbli fuq l-obbligant biex iħallas is-somom ta’ flus speċifikati f’dak il-kuntratt.

Entrata 2.2.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY31

Artikolu 26b(6), punt (e)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — Kriterji ta’ sottoskrizzjoni

√

Spjegazzjoni qasira tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur li l-iskoperturi sottostanti jikkonformaw mal-kriterji ta’ sottoskrizzjoni li mhumiex anqas stretti minn dawk li l-oriġinatur japplika għal skoperturi simili li mhumiex titolizzati.

Entrata 2.2.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY32

Artikolu 26b(6), il-punt (f)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — L-ebda obbligant fi ksur materjali jew f’nuqqas

√

Spjegazzjoni qasira tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur li, sa fejn jaf l-oriġinatur, l-ebda obbligant ma huwa fi ksur materjali jew f’nuqqas ta’ kwalunkwe wieħed mill-obbligi tiegħu fir-rigward ta’ skopertura sottostanti fid-data li fiha l-iskopertura sottostanti tkun inkluża fil-portafoll titolizzat.

Entrata 2.2.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY33

Artikolu 26b(6), il-punt(g)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — L-ebda informazzjoni falza fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjonijiet

√

Spjegazzjoni qasira tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur li, sa fejn jaf l-oriġinatur, id-dokumentazzjoni tat-tranżazzjonijiet ma tinkludix informazzjoni falza dwar id-dettalji tal-iskoperturi sottostanti.

Entrata 2.2.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY34

Artikolu 26b(6), il-punt (h)

Rappreżentazzjonijiet u garanziji — Eżegwibbiltà jew ġbir tal-iskoperturi sottostanti

√

Spjegazzjoni konċiża tar-rappreżentazzjonijiet u tal-garanziji tal-oriġinatur li fl-għeluq tat-tranżazzjoni jew meta skopertura sottostanti tkun inkluża fil-portafoll titolizzat, il-kuntratt bejn l-obbligant u l-mutwanti oriġinali fir-rigward ta’ dik l-iskopertura sottostanti ma jkunx ġie emendat b’tali mod li tkun ġiet affettwata l-infurzabbiltà jew il-possibbiltà li dik l-iskopertura sottostanti tinġabar.

Entrata 2.2.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY35

Artikolu 26b(7), l-ewwel subparagrafu

Kriterji ta’ eliġibbiltà li ma jippermettux immaniġġar tal-portafoll attiv tal-iskoperturi sottostanti fuq bażi diskrezzjonali

√

Spjegazzjoni dettaljata li l-iskoperturi sottostanti jissodisfaw kriterji ta’ eliġibbiltà predeterminati, ċari u dokumentati li ma jippermettux immaniġġar tal-portafoll attiv ta’ dawk l-iskoperturi fuq bażi diskrezzjonali.

Taqsima 2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY36

Artikolu 26b(7), it-tieni subparagrafu

Eżenzjoni mill-projbizzjoni tal-immaniġġar tal-portafoll attiv

√

Għall-finijiet tal-qasam STSSY35, spjegazzjoni qasira li s-sostituzzjoni tal-iskoperturi li jiksru r-rappreżentazzjonijiet jew il-garanziji jew, jekk it-titolizzazzjoni tinkludi perjodu ta’ rikostituzzjoni, iż-żieda ta’ skoperturi li jissodisfaw il-kundizzjonijiet ta’ rikostituzzjoni definiti, ma jitqisux bħala mmaniġġar tal-portafoll attiv.

Taqsima 2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY37

Artikolu 26b(7), it-tielet subparagrafu

Skopertura miżjuda wara d-data tal-għeluq tat-tranżazzjoni li tissodisfa l-kriterji tal-eliġibbiltà

√

Spjegazzjoni qasira li kwalunkwe skopertura miżjuda wara d-data tal-għeluq tat-tranżazzjoni tissodisfa l-kriterji tal-eliġibbiltà li mhumiex inqas stretti minn dawk applikati fl-għażla inizjali tal-iskoperturi sottostanti.

Taqsima 2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 38

Artikolu 26b(7), ir-raba’ subparagrafu, punt (a)

Skopertura mħallsa lura bis-sħiħ

√

Jekk l-iskopertura sottostanti se titneħħa mit-tranżizzjoni, spjegazzjoni qasira li tkun ġiet imħallsa lura bis-sħiħ jew immaturat mod ieħor.

Taqsima 2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 39

Artikolu 26b(7), ir-raba’ subparagrafu, il-punt (b)

Skoperturi sottostanti li tneħħew

√

Jekk l-iskopertura sottostanti se titneħħa mit-tranżizzjoni, spjegazzjoni qasira li tkun tneħħiet matul il-kors ordinarju tan-negozju tal-oriġinatur, sakemm tali disponiment ma jkunx jikkostitwixxi appoġġ impliċitu kif imsemmi fl-Artikolu 250 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013.

Taqsima 2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 40

Artikolu 26b(7), ir-raba’ subparagrafu, il-punt (c)

Emenda mhux immexxija mill-kreditu

√

Jekk l-iskopertura sottostanti se titneħħa mit-tranżazzjoni, spjegazzjoni qasira li hija soġġetta għal emenda li mhijiex immexxija mill-kreditu, bħar-rifinanzjament jew ir-ristrutturar tad-dejn, u li tokkorri matul il-kors ordinarju tal-ġestjoni ta’ dik l-iskopertura sottostanti.

Taqsima 2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 41

Artikolu 26b(7), ir-raba’ subparagrafu, il-punt (d)

Il-kriterji ta’ eliġibbiltà mhux issodisfati

√

Jekk l-iskopertura sottostanti se titneħħa mit-tranżazzjoni, spjegazzjoni qasira li hija ma ssodisfatx il-kriterji ta’ eliġibbiltà meta ġiet inkluża fit-tranżazzjoni.

Taqsima 2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 42

Artikolu 26b(8), l-ewwel subparagrafu

Omoġeneità tal-assi

√

Spjegazzjoni qasira ta’ kif it-titolizzazzjoni hija appoġġata minn aggregazzjoni ta’ skoperturi sottostanti li jkunu omoġenji f’termini tat-tip ta’ assi. Għal dak il-għan, għandha ssir referenza għar-Regolament Delegat tal-Kummissjoni (UE) 2019/1851 (2).

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 43

Artikolu 26b(8), l-ewwel subparagrafu

Tip wieħed biss ta’ assi

√

Spjegazzjoni dettaljata ta’ kif l-aggregazzjoni ta’ skoperturi sottostanti tinkludi tip wieħed biss ta’ assi.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 44

Artikolu 26b(8), it-tieni subparagrafu

Obbligi li huma kuntrattwalment vinkolanti u eżegwibbli

√

Spjegazzjoni qasira li l-iskoperturi sottostanti msemmija fil-qasam STSSY42 ikun fihom obbligi li jkunu kuntratwalment vinkolanti u eżegwibbli, b’riskors sħiħ fil-konfront tad-debituri u, jekk japplika, tal-garanti.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 45

Artikolu 26b(8), it-tielet subparagrafu

Pagament perjodiku definit

√

Spjegazzjoni dettaljata ta’ kif l-iskoperturi sottostanti msemmija fil-qasam STSSY42 ikollhom flussi ta’ pagament perjodiċi definiti, li l-ħlasijiet parzjali tagħhom jistgħu jvarjaw fl-ammonti tagħhom, relatati mal-kiri, il-kapital jew il-pagamenti tal-imgħax, jew ma’ kwalunkwe dritt ieħor li jirċievu introjtu mill-assi li jappoġġaw dawn il-pagamenti.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 46

Artikolu 26b(8), it-tielet subparagrafu

Rikavat mill-bejgħ tal-assi

√

Spjegazzjoni dettaljata ta’ jekk u kif l-iskoperturi sottostanti msemmija fil-qasam STSSY42 jistgħu jiġġeneraw ukoll rikavati mill-bejgħ ta’ kwalunkwe assi ffinanzjati jew lokati.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 47

Artikolu 26b(8), ir-raba’ subparagrafu

Titoli mhux trasferibbli

√

Spjegazzjoni dettaljata ta’ kif l-iskoperturi sottostanti ma jinkludux titoli trasferibbli, kif definit fl-Artikolu 4(1), il-punt (44), tad-Direttiva 2014/65/UE tal-Parlament Ewropew u tal-Kunsill (3), ħlief bonds korporattivi li ma humiex elenkati f’ċentru tan-negozjar.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 48

Artikolu 26b(9)

L-ebda rititolizzazzjoni

√

Konferma li l-iskoperturi sottostanti ma jkunu jinkludu ebda pożizzjoni ta’ titolizzazzjoni.

Entrata 2.2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 49

Artikolu 26b(10), l-ewwel subparagrafu

Standards ta’ sottoskrizzjoni divulgati lill-investituri potenzjali

√

Konferma li l-istandards ta’ sottoskrizzjoni li jkunu oriġinati konformement magħhom l-iskoperturi sottostanti u kwalunkwe bidla materjali minn standards ta’ sottoskrizzjoni preċedenti jiġu divulgati b’mod sħiħ mingħajr dewmien bla bżonn lill-investituri potenzjali.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 50

Artikolu 26b(10), l-ewwel subparagrafu

Riskors sħiħ għall-obbligant

√

Konferma li l-iskoperturi sottostanti jkunu sottoskritti b’rikors sħiħ għal obbligant li mhuwiex SSPE.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 51

Artikolu 26b(10), l-ewwel subparagrafu

Standards ta’ sottoskrizzjoni — L-ebda parti terza

√

Konferma li l-ebda parti terza ma tkun involuta fid-deċiżjonijiet ta’ kreditu jew ta’ sottoskrizzjoni li jikkonċernaw l-iskoperturi sottostanti.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 52

Artikolu 26b(10), it-tieni subparagrafu

Standards ta’ sottoskrizzjoni — Self residenzjali

√

Fil-każ ta’ titolizzazzjonijiet li l-iskoperturi sottostanti tagħhom ikunu self residenzjali, konferma li l-aggregazzjoni tas-self ma tkun tinkludi l-ebda self li tqiegħed fis-suq u li jkun ġie sottoskritt fuq il-bażi li l-applikant għas-self jew, fejn applikabbli, l-intermedjarji kienu jafu li l-informazzjoni pprovduta jaf ma tkunx ġiet verifikata mill-mutwanti.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 53

Artikolu 26b(10), it-tielet subparagrafu

Standards ta’ sottoskrizzjoni — Valutazzjoni tal-mutwatarju

√

Konferma li l-valutazzjoni tal-affidabbiltà kreditizja tal-mutwanti tkun tissodisfa r-rekwiżiti mogħtija fl-Artikolu 8 tad-Direttiva 2008/48/KE tal-Parlament Ewropew u tal-Kunsill (4) jew l-Artikolu 18(1) sa (4), il-punt (a), tal-Artikolu 18(5) u l-Artikolu 18(6), tad-Direttiva 2014/17/UE tal-Parlament Ewropew u tal-Kunsill (5), jew fejn applikabbli, rekwiżiti ekwivalenti f’pajjiżi terzi.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 54

Artikolu 26b(10), ir-raba’ subparagrafu

Għarfien espert tal-oriġinatur jew tal-mutwant oriġinali

√

Konferma li l-oriġinatur jew il-mutwanti oriġinali jkollu għarfien espert fl-oriġinazzjoni ta’ skoperturi ta’ xorta simili għal dawk titolizzati.

Entrata 2.2.7 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 55

Artikolu 26b(11), il-punt (a)

L-ebda skopertura inadempjenti

√

Spjegazzjoni qasira li, fil-mument tal-għażla, l-iskoperturi sottostanti ma jkunux jinkludu skoperturi inadempjenti skont it-tifsira tal-Artikolu 178(1) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, jew skoperturi għal debitur jew garanti bi kreditu indebolit, li sa fejn jaf l-oriġinatur jew il-mutwant oriġinali jkun ġie ddikjarat insolventi, jew meta qorti tkun tat lill-kredituri tiegħu dritt finali mhux appellabbli ta’ infurzar jew danni materjali bħala riżultat ta’ pagamenti mitluf fi żmien tliet snin qabel id-data tal-oriġinazzjoni, jew li jkun għadda minn proċess ta’ ristrutturar tad-dejn fir-rigward tal-iskoperturi improduttivi tiegħu fi żmien tliet snin qabel id-data tal-għażla tal-iskoperturi sottostanti, ħlief meta (i) skopertura sottostanti ristrutturata ma tkunx ippreżentat arretrati ġodda mid-data tar-ristrutturar, li jrid ikun seħħ mill-inqas sena qabel l-għażla tal-iskoperturi sottostanti; jew (ii) l-informazzjoni pprovduta mill-oriġinatur skont il-punt (a) u l-punt (e)(i) tal-ewwel subparagrafu tal-Artikolu 7(1), tar-Regolament (UE) 2017/2402 b’mod espliċitu tkun tistabbilixxi il-proporzjon tal-iskoperturi sottostanti ristrutturati, il-ħin u d-dettalji tar-ristrutturar u l-prestazzjoni tagħhom mid-data tar-ristrutturar. Fil-każ li tapplika xi waħda minn dawn iż-żewġ eċċezzjonijiet, ipprovdi spjegazzjoni qasira tagħha.

Entrata 2.2.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 56

Artikolu 26b(11), il-punt (b)

L-ebda storja kreditizja negattiva

√

Spjegazzjoni konċiża li fil-mument tal-għażla, l-iskoperturi sottostanti ma jkunux jinkludu skoperturi inadempjenti skont it-tifsira tal-Artikolu 178(1) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, jew skoperturi għal debitur jew garanti bi kreditu indebolit, li sa fejn jaf l-oriġinatur jew il-mutwant oriġinali, fiż-żmien tal-oriġinazzjoni tal-iskopertura sottostanti, fejn applikabbli, kien fuq reġistru pubbliku tal-kreditu ta’ persuni bi storja kreditizja negattiva jew, meta ma jkunx hemm tali reġistru pubbliku tal-kreditu, reġistru tal-kreditu ieħor li jkun disponibbli għall-oriġinatur jew il-mutwant oriġinali;

Mhux applikabbli

STSSY 57

Artikolu 26b(11), il-punt (c)

Ir-riskju ta’ nuqqas ta’ pagament mhuwiex ogħla minn dak għal skoperturi mhux ta’ titolizzazzjoni

√

Spjegazzjoni qasira li, fil-mument tal-għażla, l-iskoperturi sottostanti ma jkunux jinkludu skoperturi inadempjenti skont it-tifsira tal-Artikolu 178(1) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, jew skoperturi għal debitur jew garanti bi kreditu indebolit, li sa fejn jaf l-oriġinatur jew il-mutwant oriġinali, ikollhom klassifikazzjoni tal-kreditu jew evalwazzjoni tal-kreditu li tindika li r-riskju li ma jsirux il-pagamenti kuntrattwalment maqbulin huwa ferm ogħla minn dak ta’ skoperturi komparabbli miżmuma mill-oriġinatur li mhumiex titolizzati.

Mhux applikabbli

STSSY 58

Artikolu 26b(12)

Mill-inqas pagament wieħed magħmul fiż-żmien tal-inklużjoni tal-assi sottostanti

√

Konferma li d-debituri, fiż-żmien tal-inklużjoni tal-assi sottostanti, jkunu għamlu mill-inqas pagament wieħed, ħlief jekk:

Fil-każ li tapplika xi waħda minn dawn iż-żewġ eċċezzjonijiet, ipprovdi spjegazzjoni qasira tagħha.

Entrata 3.3 u 3.4.6 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 59

Artikolu 26c(1)

Konformità mar-rekwiżit tar-ritenzjoni tar-riskju

√

Spjegazzjoni dettaljata ta’ kif l-oriġinatur jew il-mutwant oriġinali jissodisfa r-rekwiżiti tar-ritenzjoni tar-riskju skont l-Artikolu 6 tar-Regolament (UE) 2017/2402.

Entrata 3.1 tal-Anness 9 u l-Entrata 3.4.3 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 60

Artikolu 26c(2), l-ewwel subparagrafu

Mitigazzjoni tar-riskji tar-rata tal-imgħax u tal-munita

√

Konferma li:

Entrati 3.4.2 u 3.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY61

Artikolu 26c(2), l-ewwel subparagrafu

Kollateral ta’ protezzjoni tal-kreditu u pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu denominati fl-istess munita

√

Konferma li kwalunkwe kollateral li jkun jiggarantixxi l-obbligi tal-investitur skont il-ftehim ta’ protezzjoni ta’ kreditu jkun denominat fl-istess munita li fih huwa denominat il-pagament tal-protezzjoni ta’ kreditu.

Entrati 3.4.2 u 3.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 62

Artikolu 26c(2), it-tieni subparagrafu

Obbligazzjonijiet tal-SSPE li jkunu daqs jew inqas mill-introjtu tal-SSPE

√

Spjegazzjoni qasira li fil-każ ta’ titolizzazzjoni bl-użu ta’ SSPE, l-ammont ta’ obbligazzjonijiet tal-SSPE dwar il-pagamenti tal-imgħax lill-investituri għandu, f’kull data ta’ pagament, ikun inqas mill-ammont ta’ introjtu tal-SSPE mill-oriġinatur u kwalunkwe arranġament kollaterali.

Entrati 3.4.2 u 3.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 63

Artikolu 26c(2), it-tielet subparagrafu

L-ebda derivattiv ma jintuża ħlief għall-iħħeġġjar tar-riskju tal-imgħax jew tar-riskju taċ-ċaqliq fir-rata tal-munita

√

Konferma li l-aggregazzjoni tal-iskoperturi sottostanti ma tkunx tinkludi derivattivi ħlief għall-fini tal-iħħeġġjar tar-rata tal-imgħax jew tar-riskju taċ-ċaqliq fir-rata tal-munita tal-iskoperturi sottostanti.

Entrati 3.4.2 u 3.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 64

Artikolu 26c(2), it-tielet subparagrafu

Użu ta’ derivattivi fuq il-bażi ta’ standards komuni

√

Spjegazzjoni qasira li, f’każ li tapplika l-eċċezzjoni msemmija fin-numru tal-qasam STSSY63, kwalunkwe derivattiv użat ikun sottoskritt u dokumentat skont standards aċċettati b’mod komuni.

Entrati 3.4.2 u 3.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 65

Artikolu 26c(3), l-ewwel u t-tieni subparagrafu

Pagamenti tal-imgħax b’rata ta’ referenza bbażat fuq rati tal-imgħax ġeneralment użati mingħajr formuli jew derivattivi kumplessi

√

Spjegazzjoni qasira li turi fuq liema minn dawn l-elementi jibbażaw il-pagamenti tal-imgħax b’rata ta’ referenza, f’każ ta kwalunkwe pagament tal-imgħax b’rabta ma’ tranżazzjoni:

Spjegazzjoni qasira li kwalunkwe pagament tal-imgħax b’rata ta’ referenza dovut fil-kuntest tal-iskoperturi sottostanti jkun ibbażat fuq rati tal-imgħax ġeneralment użati fis-suq, jew rati settorjali ġeneralment użati li jkunu jirriflettu l-ispiża tal-fondi li ma jirreferux għal formuli jew derivattivi kumplessi

Entrata 2.2.2 u 2.2.13 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 66

Artikolu 26c(4), l-ewwel subparagrafu

Avveniment ta’ infurzar mingħajr preġudizzju għall-azzjoni ta’ infurzar tal-investitur

√

Spjegazzjoni qasira li l-investitur ikun permess jieħu azzjoni ta’ infurzar wara l-okkorrenza ta’ avveniment ta’ infurzar fir-rigward tal-oriġinatur.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 67

Artikolu 26c(4), it-tieni subparagrafu

L-infurzar tal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu — L-ebda ammont ta’ flus kontanti ma għandu jinqabad fl-SSPE

√

Spjegazzjoni qasira li, fil-każ ta’ titolizzazzjoni bl-użu ta’ SSPE, meta jinħareġ avviż ta’ eżekuzzjoni jew ta’ terminazzjoni tal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu, l-ebda ammont ta’ flus kontanti ma jinqabad fl-SSPE lil hinn minn dak li huwa meħtieġ biex jiġi żgurat il-funzjonament operattiv tal-SSPE, il-ħlas tal-pagamenti ta’ protezzjoni għal skoperturi sottostanti inadempjenti li jkunu għadhom qed jiġu ristrutturati fil-mument tat-terminazzjoni, jew ir-ripagament ordnat lil investituri f’konformità mat-termini kuntrattwali tat-titolizzazzjoni.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 68

Artikolu 26c(5), l-ewwel subparagrafu

Telf allokat fl-ordni tas-superjorità

√

Spjegazzjoni qasira li t-telf ikun allokat lid-detenturi ta’ pożizzjoni ta’ titolizzazzjoni fl-ordni ta’ superjorità tas-segmenti, bl-aktar segment subordinat jiġi l-ewwel.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 69

Artikolu 26c(5), it-tieni subparagrafu

Ammortizzament sekwenzjali

√

Spjegazzjoni qasira li l-amortizzament sekwenzjali ikun applikat għas-segmenti kollha biex jiġi ddeterminat l-ammont pendenti tas-segmenti f’kull data ta’ pagament, bl-aktar segment superjuri jiġi l-ewwel.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 70

Artikolu 26c(5), it-tielet subparagrafu

Prijorità mhux sekwenzjali tal-pagamenti

√

B’deroga mill-qasam STSSY 69, spjegazzjoni qasira li, għat-tranżazzjonijiet li jinkludu prijorità mhux sekwenzjali ta’ pagamenti ikunu previsti skattaturi relatati mal-prestazzjoni tal-iskoperturi sottostanti, li jirriżultaw f’li l-prijorità ta’ pagamenti titreġġa’ lura għall-pagamenti sekwenzjali fl-ordni tas-superjorità.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 71

Artikolu 26c(5), it-tielet subparagrafu, il-punt (a)

Skattaturi relatati mal-prestazzjoni

√

Spjegazzjoni dettaljata tal-iskattatur obbligatorju relatat mal-prestazzjoni msemmi fil-qasam STSSY70, li jkun iż-żieda fl-ammont kumulattiv ta’ skoperturi inadempjenti jew iż-żieda fit-telf kumulattiv akbar minn perċentwal partikolari tal-ammont pendenti tal-portafoll sottostanti.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 72

Artikolu 26c(5), it-tielet subparagrafu, punt (b)

Skattaturi relatati mal-prestazzjoni

√

Spjegazzjoni dettaljata tal-iskattatur retrospettiv addizzjonali tal-prestazzjoni msemmi fil-qasam STSSY70.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 73

Artikolu 26c(5), it-tielet subparagrafu, il-punt (c)

Skattaturi relatati mal-prestazzjoni

√

Spjegazzjoni dettaljata tal-iskattatur prospettiv tal-prestazzjoni imsemmi fil-qasam STSSY70.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 74

Artikolu 26c(5), is-seba’ paragrafu

Ammont ta’ kollateral daqs l-ammont ta’ segmenti li qed jiġu amortizzati

√

Spjegazzjoni qasira li, hekk kif is-segmenti jammortizzaw, l-ammont tal-kollateral li jkun daqs l-ammont tal-ammortizzament ta’ dawk is-segmenti jingħata lura lill-investituri, dment li l-investituri jkunu kollateralizzaw dawk is-segmenti.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 75

Artikolu 26c(5), it-tmien subparagrafu

Seħħ avveniment ta’ kreditu u l-ammont ta’ protezzjoni ta’ kreditu disponibbli fi kwalunkwe data tal-pagament

√

Spjegazzjoni qasira dwar il-fatt li, meta avveniment ta’ kreditu kif imsemmi fl-oqsma STSSY100 jew STSSY101 jkun seħħ fir-rigward ta’ skoperturi sottostanti u r-ristrutturar tad-dejn għal dawk l-iskoperturi ma jkunx tlesta, l-ammont ta’ protezzjoni tal-kreditu li jifdal fi kwalunkwe data ta’ pagament jkun mill-inqas ekwivalenti għall-ammont nominali pendenti ta’ dawk l-iskoperturi sottostanti, li minnu jitnaqqas l-ammont ta’ kwalunkwe pagament interim magħmul fir-rigward ta’ dawk l-iskoperturi sottostanti.

Entrata 3.4.5 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 76

Artikolu 26c(6), il-punt (a)

Dispożizzjonijiet jew skattaturi ta’ amortizzament antiċipat — Kwalità kreditizja

√

Meta titolizzazzjoni tkun titolizzazzjoni rotanti, spjegazzjoni konċiża li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tinkludi dispożizzjonijiet jew skattaturi xierqa ta’ amortizzament antiċipat għat-terminazzjoni tal-perjodu rotanti f’każ ta’ deterjorament fil-kwalità kreditizja tal-iskoperturi sottostanti sa limitu predefinit jew inqas minn dan il-limitu.

Entrati 2.3 u 2.4 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 77

Artikolu 26c(6), il-punt (b)

Dispożizzjonijiet jew skattaturi ta’ amortizzament antiċipat — Telf

√

Meta titolizzazzjoni tkun titolizzazzjoni rotanti, spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tinkludi dispożizzjonijiet xierqa ta’ ammortizzament antiċipat jew skattaturi għat-terminazzjoni tal-perijodu rotanti f’każ ta’ żieda fit-telf li tkun ogħla mil-limitu predefinit;

Entrati 2.3 u 2.4 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 78

Artikolu 26c(6), il-punt (c)

Dispożizzjonijiet jew skattaturi ta’ amortizzament antiċipat — Skoperturi ġodda

√

Meta titolizzazzjoni tkun titolizzazzjoni rotanti, spjegazzjoni konċiża li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tinkludi dispożizzjonijiet xierqa ta’ ammortizzazzjoni antiċipat jew skattaturi għat-terminazzjoni tal-perjodu rotanti f’każ ta’ nuqqas li jiġu ġġenerati biżżejjed skoperturi sottostanti ġodda li jissodisfaw il-kwalità kreditizja predetefinita matul perjodu speċifikat.

Entrati 2.3 u 2.4 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 79

Artikolu 26c(7), il-punt (a)

Obbligi, dmirijiet u responsabbiltajiet kuntrattwali — Ġestur

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tispeċifika b’mod ċar l-obbligi, id-dmirijiet u r-responsabbiltajiet kuntrattwali tal-ġestur.

Entrata 3.2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 80

Artikolu 26c(7), il-punt (a)

Obbligi, dmirijiet u responsabbiltajiet — Fiduċjarju

√

Spjegazzjoni qasira dwar il-fatt li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tispeċifika b’mod ċar l-obbligi, id-dmirijiet u r-responsabbiltajiet kuntrattwali tal-fiduċjarju u fornituri ta’ servizzi anċillari oħra, jekk applikabbli.

Entrata 3.2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 81

Artikolu 26c(7), il-punt (a)

Obbligi, dmirijiet u responsabbiltajiet kuntrattwali — Aġent ta’ verifika ta’ parti terza

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tispeċifika b’mod ċar l-obbligi, id-dmirijiet u r-responsabbiltajiet kuntrattwali tal-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126.

Entrata 3.2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 82

Artikolu 26c(7), il-punt (b)

Sostituzzjoni tal-fornituri ta’ servizzi f’każ tal-inadempjenza jew l-insolvenza tagħhom

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tispeċifika b’mod ċar id-dispożizzjonijiet li jiżguraw is-sostituzzjoni tas-servizzjant, tal-fiduċjarju, tafornituri oħra ta’ servizzi anċillari jew tal-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmija fil-qasam STSSY126 fil-każ ta’ inadempjenza jew insolvenza ta’ kwalunkwe wieħed minn dawk il-fornituri ta’ servizzi, meta dawk il-fornituri ta’ servizzi jkunu differenti mill-oriġinatur, b’mod li ma jirriżultax fit-tmiem tal-forniment ta’ dawk is-servizzi.

Entrata 3.2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 83

Artikolu 26c(7), il-punt (c)

Proċeduri ta’ ġestjoni

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tispeċifika b’mod ċar il-proċeduri ta’ ġestjoni li japplikaw għall-iskoperturi sottostanti fid-data tal-għeluq tat-tranżazzjoni u wara u ċ-ċirkostanzi li fihom dawk il-proċeduri jistgħu jiġu mmodifikati.

Entrata 3.4.6 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 84

Artikolu 26c(7), il-punt (d)

Standards tas-servizzjar

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tispeċifika b’mod ċar l-istandards tal-ġestjoni li s-servizzjant ikun obbligat li jaderixxi magħhom fil-ġestjoni tal-iskoperturi sottostanti matul il-ħajja kollha tat-titolizzazzjoni.

Entrata 3.4.6 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 85

Artikolu 26c(8), l-ewwel subparagrafu

Għarfien espert mis-servizzjant

√

Spjegazzjoni qasira li s-servizzjant ikollu għarfien espert fil-ġestjoni ta’ skoperturi ta’ natura simili għall-iskoperturi titolizzati.

Entrata 3.4.6 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 86

Artikolu 26c(8), l-ewwel subparagrafu

Politiki, proċeduri u kontrolli tal-immaniġġjar tar-riskju dokumentati sew u adegwati fis-seħħ

√

Konferma li s-servizzjant ikollu politiki, proċeduri u kontrolli tal-immaniġġjar tar-riskju dokumentati sew u adegwati relatati mal-ġestjoni tal-iskoperturi.

Entrata 3.4.6 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 87

Artikolu 26c(8), it-tieni subparagrafu

Proċeduri ta’ ġestjoni li jkunu tal-anqas stretti daqs dawk applikati għal skoperturi simili li mhumiex titolizzati

√

Spjegazzjoni qasira li s-servizzjant ikun japplika proċeduri ta’ ġestjoni għall-iskoperturi sottostanti li jkunu tal-anqas stretti daqs dawk applikati mill-oriġinatur għal skoperturi simili li mhumiex titolizzati.

Entrata 3.4.6 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 88

Artikolu 26c(9)

Reġistru ta’ referenza fis-seħħ

√

Spjegazzjoni dettaljata li turi l-mod kif l-oriġinatur iżomm reġistru ta’ referenza aġġornat biex jidentifika l-iskoperturi sottostanti f’kull ħin.

Mhux applikabbli

STSSY 89

Artikolu 26c(9)

Reġistru ta’ referenza — Kontenut

√

Spjegazzjoni qasira li r-reġistru ta’ referenza msemmi fil-Qasam STSSY 88 jidentifika l-obbliganti ta’ referenza, l-obbligi ta’ referenza li minnhom joriġinaw l-iskoperturi sottostanti u, għal kull skopertura sottostanti, l-ammont nominali li huwa protett u li huwa pendenti.

Mhux applikabbli

STSSY 90

Artikolu 26c(10)

Riżoluzzjoni f’waqtha ta’ kunflitti bejn klassijiet differenti ta’ investituri

√

Konferma li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tinkludi dispożizzjonijiet ċari li jiffaċilitaw ir-riżoluzzjoni f’waqtha ta’ kunflitti bejn klassijiet differenti ta’ investituri.

Entrati 3.4.7 u 3.4.8 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 91

Artikolu 26c(10)

SSPE — Drittijiet tal-vot definiti b’mod ċar

√

Konferma li, fil-każ ta’ titolizzazzjoni bl-użu ta’ SSPE, id-drittijiet tal-vot ikunu definiti b’mod ċar u jiġu allokati lid-detenturi tal-bonds u li r-responsabbiltajiet tal-fiduċjarju u tal-entitajiet oħrajn bi dmirijiet fiduċjarji lejn l-investituri jiġu identifikati b’mod ċar.

Mhux applikabbli

STSSY 92

Artikolu 26d(1)

Data dwar Prestazzjonijiet Storiċi fir-rigward ta’ Inadempjenzi u Telf

√

Konferma li titqiegħed għad-dispożizzjoni tal-investituri potenzjali qabel l-ipprezzar, data storika dwar il-prestazzjoni statika u dinamika fir-rigward ta’ inadempjenzi u telf bħad-data dwar id-delinkwenza u l-inadempjenza (li tkopri perjodu ta’ mill-inqas 5snin) għal skoperturi sostanzjalment simili għal dawk li jkunu qed jiġu titolizzati, kif ukoll is-sorsi ta’ dik id-data u l-bażi għad-dikjarazzjoni ta’ similarità.

Entrata 2.2.2 tal-Anness 19 tar-Regolament Delegat (UE) 2019/980

STSSY 93

Artikolu 26d(2)

Kampjun tal-iskoperturi sottostanti soġġetti għal verifika esterna

√

Konferma li kampjun tal-iskoperturi sottostanti jkun soġġett għal verifika esterna qabel l-għeluq tat-tranżazzjoni minn parti xierqa u indipendenti, inkluża verifika li l-iskoperturi sottostanti jkunu eliġibbli għall-protezzjoni tal-kreditu skont il-ftehim tal-protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 94

Artikolu 26d(3)

Disponibbiltà ta’ mudell tal-fluss tal-flus tal-obbligazzjonijiet għal investituri potenzjali

√

Konferma li, qabel l-ipprezzar tat-titolizzazzjoni, l-oriġinatur iqiegħed għad-dispożizzjoni tal-investituri potenzjali mudell tal-fluss tal-flus tal-obbligi li jirrappreżenta b’mod preċiż ir-relazzjoni kuntrattwali bejn l-iskoperturi sottostanti u l-pagamenti fi flussi bejn l-oriġinatur, l-investituri, partijiet terzi oħra u, jekk applikabbli, l-SSPE, u li wara l-ipprezzar, dak il-mudell isir disponibbli għall-investituri fuq bażi kontinwa u għall-investituri potenzjali fuq talba.

Mhux applikabbli

STSSY 95

Artikolu 26d(4), l-ewwel subparagrafu

Pubblikazzjoni dwar il-prestazzjoni ambjentali ta’ skoperturi sottostanti magħmula minn self residenzjali jew self jew lokazzjonijiet tal-karozzi

√

F’każ ta’ titolizzazzjoni fejn l-iskoperturi sottostanti jkunu self residenzjali jew self jew lokazzjonijiet tal-karozzi u sakemm ma tiġix applikata l-eċċezzjoni fil-qasam STSSY 96, spjegazzjoni qasira li l-oriġinatur jagħmel disponibbli informazzjoni relatata mal-prestazzjoni ambjentali tal-assi ffinanzjati mis-self, bħala parti mill-informazzjoni ddivulgata skont l-Artikolu 7(1), l-ewwel subparagrafu, il-punt (a), tar-Regolament (UE) 2017/2402.

Mhux applikabbli

STSSY 96

Artikolu 26d(4), it-tieni subparagrafu

Deroga mir-rekwiżit biex tiġi ppubblikata l-prestazzjoni ambjentali ta’ skoperturi sottostanti magħmula minn self residenzjali jew self jew lokazzjonijiet tal-karozzi

√

F’każ li l-oriġinatur jiddeċiedi li jidderoga mir-rekwiżit fil-qasam STSSY 95, spjegazzjoni qasira li l-oriġinatur jippubblika l-informazzjoni disponibbli relatata mal-impatti negattivi prinċipali tal-assi ffinanzjati mill-iskoperturi sottostanti fuq il-fatturi ta’ sostenibbiltà.

Mhux applikabbli

STSSY97

Artikolu 26d(5)

L-oriġinatur responsabbli għall-konformità mal-Artikolu 7 tar-Regolament (UE) 2017/2402

√

Konferma li l-oriġinatur huwa responsabbli għall-konformità mal-Artikolu 7 tar-Regolament (UE) 2017/2402.

Mhux applikabbli

STSSY 98

Artikolu 26d(5)

Informazzjoni dwar l-Artikolu 7(1)(a) tar-Regolament (UE) 2017/2402 disponibbli għal investituri potenzjali

√

Konferma li l-informazzjoni meħtieġa mill-Artikolu 7(1), l-ewwel subparagrafu, il-punt (a), tar-Regolament (UE) 2017/2402 issir disponibbli għal investituri potenzjali qabel l-ipprezzar fuq talba.

Mhux applikabbli

STSSY 99

Artikolu 26d(5)

Informazzjoni dwar l-Artikolu 7(1), il-punti (b), (c) u (d) tar-Regolament (UE) 2017/2402 tkun disponibbli għall-investituri potenzjali mill-inqas f’forma ta’ abbozz jew inizjali

√

Konferma li l-informazzjoni meħtieġa mill-Artikolu 7(1), l-ewwel subparagrafu, il-punti (b), (c) u (d), tar-Regolament (UE) 2017/2402 tkun disponibbli qabel l-ipprezzar, mill-inqas f’forma abbozzata jew inizjali u mbagħad id-dokumentazzjoni finali titqiegħed għad-dispożizzjoni tal-investituri mhux iktar tard minn 15-il jum wara l-għeluq tat-tranżazzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY 100

Artikolu 26e(1), l-ewwel subparagrafu, il-punt (a)

Avvenimenti tal-kreditu u l-użu ta’ garanziji

√

Meta t-trasferiment tar-riskju jinkiseb bl-użu ta’ garanziji, spjegazzjoni qasira li l-ftehim ta’ protezzjoni ta’ kreditu jkun ikopri mill-inqas l-avvenimenti tal-kreditu msemmija fl-Artikolu 215(1), il-punt (a) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013.

Mhux applikabbli

STSSY 101

Artikolu 26e(1), l-ewwel subparagrafu, il-punt (b)

Avvenimenti tal-kreditu u l-użu ta’ derivattivi tal-kreditu

√

Meta t-trasferiment tar-riskju jinkiseb bl-użu ta’ derivattivi tal-kreditu, spjegazzjoni qasira li l-ftehim ta’ kreditu jkun ikopri tal-inqas l-avvenimenti tal-kreditu msemmija fl-Artikolu 216(1), il-punt (a) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013.

Mhux applikabbli

STSSY 102

Artikolu 26e(1), it-tieni subparagrafu

Ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu dokumentat

√

Spjegazzjoni qasira li l-avvenimenti kollha tal-kreditu huma dokumentati.

Mhux applikabbli

STSSY 103

Artikolu 26e(1), it-tielet subparagrafu

Il-miżuri ta’ trażżin ma jipprekludux l-iskattar tal-avvenimenti ta’ kreditu eliġibbli

√

Spjegazzjoni qasira li l-miżuri ta’ trażżin fis-sens tal-Artikolu 47b tar-Regolament (UE) Nru 575/2013 li jiġu applikati għall-iskoperturi sottostanti ma jkunux jipprekludu l-iskattar tal-avvenimenti ta’ kreditu eliġibbli.

Mhux applikabbli

STSSY 104

Artikolu 26e(2), l-ewwel subparagrafu

Il-pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu abbażi tat-telf effettiv imġarrab u l-proċeduri standard ta’ rkupru

√

Spjegazzjoni qasira li, wara li jseħħ avveniment ta’ kreditu, il-pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu huwa kkalkulat abbażi tat-telf effettiv imġarrab mill-oriġinatur jew mill-mutwant oriġinali, kif maħdum skont il-politiki u l-proċeduri standard ta’ rkupru għat-tipi ta’ skoperturi rilevanti u rreġistrat fir-rapporti finanzjarji fiż-żmien meta jsir il-pagament.

Mhux applikabbli

STSSY 105

Artikolu 26e(2), l-ewwel subparagrafu

Ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu pagabbli f’perjodu speċifikat

√

Spjegazzjoni qasira li l-pagament finali tal-protezzjoni tal-kreditu ikun pagabbli f’perjodu speċifikat wara li d-dejn għall-iskopertura sottostanti rilevanti meta r-ristrutturar tad-dejn ikun tlesta qabel il-maturità legali skedata jew it-terminazzjoni bikrija tal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 106

Artikolu 26e(2), l-ewwel subparagrafu

Pagament interim ta’ protezzjoni tal-kreditu mhux aktar tard minn sitt xhur wara avveniment ta’ kreditu

√

F’każijiet fejn ir-ristrutturar tad-dejn għat-telf għall-iskopertura sottostanti rilevanti ma jkunx tlesta sa tmiem dak il-perjodu ta’ sitt xhur imsemmi fit-tieni paragrafu tal-Artikolu 26e(2) tar-Regolament (UE) 2017/2402, spjegazzjoni qasira li pagament interim ta’ protezzjoni tal-kreditu isir mhux aktar tard minn sitt xhur wara li jseħħ avveniment ta’ kreditu kif imsemmi fl-oqsma STSSY100 u STSSY101.

Mhux applikabbli

STSSY 107

Artikolu 26e(2), it-tieni subparagrafu, il-punti (a) u (b)

Pagament interim ta’ protezzjoni tal-kreditu ogħla mill-ammont ta’ telf mistenni applikabbli

√

Spjegazzjoni qasira li l-pagament interim ta’ protezzjoni tal-kreditu ikun mill-inqas l-ogħla wieħed minn dawn li ġejjin:

Mhux applikabbli

STSSY 108

Artikolu 26e(2), it-tielet subparagrafu

Termini tal-pagament interim ta’ protezzjoni tal-kreditu

√

Meta jsir pagament interim ta’ protezzjoni tal-kreditu, spjegazzjoni qasira li l-pagament finali ta’ protezzjoni tal-kreditu msemmi fil-qasam STSSY106 isir sabiex jiġi aġġustat is-saldu interim tat-telf mat-telf effettiv imġarrab.

Mhux applikabbli

STSSY 109

Artikolu 26e(2), ir-raba’ subparagrafu

Metodu għall-kalkolu tal-pagamenti interim u finali ta’ protezzjoni tal-kreditu

√

Spjegazzjoni qasira li l-metodu għall-kalkolu tal-pagamenti interim u finali ta’ protezjzoni tal-kreditu huwa speċifikat fil-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 110

Artikolu 26e(2), il-ħames subparagrafu

Il-pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu proprzjonali għas-sehem tal-ammont nominali pendenti

√

Spjegazzjoni qasira li l-pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu jkun proporzjonali għas-sehem tal-ammont nominali pendenti tal-iskopertura sottostanti korrispondenti li tkun koperta mill-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 111

Artikolu 26e(2), is-sitt subparagrafu

Infurzabbiltà tal-pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu

√

Spjegazzjoni qasira li d-dritt tal-oriġinatur li jirċievi l-pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu huwa infurzabbli.

Mhux applikabbli

STSSY 112

Artikolu 26e(2), is-sitt subparagrafu

Ammont pagabbli mill-investituri skont il-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu huwa stabbilit fil-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

√

Spjegazzjoni qasira li l-ammonti pagabbli mill-investituri skont il-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu huma stabbiliti b’mod ċar fil-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu u limitat.

Mhux applikabbli

STSSY 113

Artikolu 26e(2), is-sitt subparagrafu

Kalkolu tal-ammonti fiċ-ċirkostanzi kollha

√

Spjegazzjoni qasira li huwa possibbli li jiġu kkalkulati l-ammonti pagabbli mill-investituri skont il-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu fiċ-ċirkostanzi kollha.

Mhux applikabbli

STSSY 114

Artikolu 26e(2), is-sitt subparagrafu

Ċirkostanzi tal-pagamenti tal-investituri stabbiliti skont il-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

√

Spjegazzjoni qasira li l-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu jistabbilixxi b’mod ċar iċ-ċirkostanzi li fihom l-investituri ikunu meħtieġa jagħmlu l-pagamenti.

Mhux applikabbli

STSSY 115

Artikolu 26e(2), is-sitt subparagrafu

Il-valutazzjoni taċ-ċirkostanzi tal-aġent ta’ verifika ta’ parti terza li jiskattaw il-pagamenti tal-investituri

√

Spjegazzjoni qasira li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 jivvaluta jekk seħħewx iċ-ċirkostanzi stabbiliti fil-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu li fihom l-investituri ikunu meħtieġa jagħmlu pagamenti.

Mhux applikabbli

STSSY 116

Artikolu 26e(2), is-seba’ subparagrafu

Il-pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu kkalkulat fil-livell ta’ skopertura sottostanti.

√

Spjegazzjoni qasira li l-ammont ta’ pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu jiġi kkalkulat fil-livell tal-iskopertura sottostanti li għaliha jkun seħħ avveniment ta’ kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 117

Artikolu 26e(3), l-ewwel subparagrafu

Speċifikazzjoni tal-perjodu ta’ estenzjoni massimu għall-proċess ta’ ristrutturar tad-dejn

√

Spjegazzjoni qasira li l-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu jispeċifika l-perjodu ta’ estensjoni massimu li japplika għar-ristrutturar tad-dejn għall-iskoperturi sottostanti li għalihom ikun seħħ avveniment ta’ kreditu kif imsemmi fl-Artikolu 26e(1) tar-Regolament (UE) 2017/2402, iżda li r-ristrutturar tad-dejn għalihom ma jkunx ġie kkompletat sal-maturità legali skedata jew sat-terminazzjoni bikrija tal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 118

Artikolu 26e(3), l-ewwel paragrafu

Perjodu ta’ estensjoni inqas minn sentejn

√

Spjegazzjoni qasira li l-perjodu ta’ estensjoni msemmi fil-qasam STSSY 117 mhuwiex itwal minn sentejn.

Mhux applikabbli

STSSY 119

Artikolu 26e(3), l-ewwel paragrafu

Pagament finali ta’ protezzjoni tal-kreditu fuq il-bażi tal-istima finali tat-telf tal-oriġinatur

√

Spjegazzjoni qasira li l-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu jipprevedi li, sa tmiem il-perjodu ta’ estensjoni msemmi fin-numru tal-qasam STSSY 117, isir pagament finali ta’ protezzjoni tal-kreditu fuq il-bażi tal-istima finali tat-telf tal-oriġinatur li jkun irreġistrat mill-oriġinatur fir-rapporti finanzjarji tiegħu f’dak iż-żmien bis-suppożizzjoni li l-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu ma jeżistix u ma jkopri l-ebda telf.

Mhux applikabbli

STSSY 120

Artikolu 26e(3), it-tieni subparagrafu

Terminazzjoni tal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu

√

Fil-każ li l-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu jiġi tterminat, spjegazzjoni qasira li r-ristrutturar tad-dejn ikompli fir-rigward ta’ kwalunkwe avveniment ta’ kreditu pendenti li seħħ qabel dik it-terminazzjoni bl-istess mod bħal dak deskritt fl-ewwel subparagrafu tal-Artikolu 26e(3) tar-Regolament (UE) 2017/2402.

Mhux applikabbli

STSSY 121

Artikolu 26e(3), it-tielet subparagrafu

Primjums tal-protezzjoni tal-kreditu kontinġenti fuq l-ammont nominali pendenti

√

Spjegazzjoni qasira li l-primjums tal-protezzjoni tal-kreditu li għandhom jitħallsu skont il-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu ikunu strutturati bħala kontinġenti fuq l-ammont nominali pendenti tal-iskoperturi titolizzati produttivi u jkunu jirriflettu r-riskju tas-segment protett.

Mhux applikabbli

STSSY 122

Artikolu 26e(3), it-tielet subparagrafu

Il-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu li ma jistipulax il-mekkaniżmi li jistgħu jevitaw jew inaqqsu l-allokazzjoni attwali tat-telf għall-investituri

√

Spjegazzjoni qasira li, għall-finijiet tal-qasam STSSY117, il-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu ma jistipulax primjums garantiti, pagamenti bil-quddiem tal-primjum, mekkaniżmi ta’ ribass jew mekkaniżmi oħra li jistgħu jevitaw jew inaqqsu l-allokazzjoni attwali tat-telf għall-investituri jew għar-ritorn ta’ parti mill-primjums imħallsin lill-oriġinatur wara l-maturità tat-tranżazzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY 123

Artikolu 26e(3), ir-raba’ subparagrafu

Deroga għall-pagamenti bil-quddiem tal-primjum

√

B’deroga mill-oqsma STSSY121 u STSSY122, meta l-iskema ta’ garanzija tkun prevista b’mod speċifiku fid-dritt nazzjonali ta’ Stat Membru u tibbenefika minn kontrogaranzija ta’ kwalunkwe waħda mill-entitajiet elenkati fl-Artikolu 214(2), il-punti (a) sa (d) tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, spjegazzjoni qasira li l-pagamenti ta’ primjum bil-quddiem huma permessi, dment li jkun hemm konformità mar-regoli dwar l-għajnuna mill-Istat.

Mhux applikabbli

STSSY 124

Artikolu 26e(3), il-ħames subparagrafu

Deskrizzjoni tal-primjum tal-protezzjoni tal-kreditu fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tiddeskrivi kif il-primjum tal-protezzjoni tal-kreditu u kwalunkwe kupun, jekk ikun hemm, jiġu kkalkolati fir-rigward ta’ kull data ta’ pagament matul il-ħajja kollha tat-titolizzazzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY 125

Artikolu 26e(3), is-sitt subparagrafu

Eżegwibilità tad-drittijiet tal-investitur

√

Spjegazzjoni qasira li d-drittijiet tal-investituri li jirċievu primjums tal-protezzjoni tal-kreditu huma infurzabbli.

Mhux applikabbli

STSSY 126

Artikolu 26e(4), l-ewwel subparagrafu

Ħatra ta’ aġent ta’ verifika ta’ parti terza qabel id-data tal-għeluq tat-tranżazzjoni

√

Konferma li, qabel id-data tal-għeluq tat-tranżazzjoni, l-oriġinatur jaħtar aġent ta’ verifika ta’ parti terza.

Mhux applikabbli

STSSY 127

Artikolu 26e(4), l-ewwel subparagrafu, il-punt (a)

Kontroll tal-aġent tal-aġent ta’ verifika ta’ parti terza — Avviż ta’ avveniment ta’ kreditu speċifikat fit-termini tal-ftehim ta’ protezzjoni

√

Konferma li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza, imsemmi fil-qasam STSSY 126, jivverifika għal kull waħda mill-iskoperturi sottostanti li jkun ingħata avviż ta’ avveniment ta’ kreditu għalihom, li l-avveniment ta’ kreditu indikat fl-avviż huwa avveniment ta’ kreditu kif speċifikat fit-termini tal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 128

Artikolu 26e(4), l-ewwel subparagrafu, il-punt (b)

Kontroll tal-aġent ta’ verifika ta’ parti terza — Skopertura sottostanti inkluża fil-portafoll ta’ referenza

√

Għal kull waħda mill-iskoperturi sottostanti li jingħata avviż dwar avveniment ta’ kreditu għalihom, konferma li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY 126 jivverifika li l-iskopertura sottostanti kienet inkluża fil-portafoll ta’ referenza fiż-żmien tal-okkorrenza tal-avveniment ta’ kreditu kkonċernat.

Mhux applikabbli

STSSY 129

Artikolu 26e(4), l-ewwel subparagrafu, il-punt (c)

Kontroll ta’ aġent ta’ verifika ta’ parti terza — Kriterji eliġibbli ssodisfati fiż-żmien tal-inklużjoni fil-portafoll ta’ referenza

√

Għal kull waħda mill-iskoperturi sottostanti li jingħata avviż dwar avveniment tal-kreditu għalihom, konferma li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 jivverifika li l-iskopertura sottostanti ssodisfat il-kriterji ta’ eliġibbiltà fil-mument tal-inklużjoni tagħha fil-portafoll ta’ referenza.

Mhux applikabbli

STSSY 130

Artikolu 26e(4), l-ewwel subparagrafu, il-punt (d)

Kontroll ta’ aġent ta’ verifika ta’ parti terza — Konformità mal-kundizzjonijiet tar-rikostituzzjoni

√

Għal kull waħda mill-iskoperturi sottostanti li għalihom jngħata avviż dwar avveniment ta’ kreditu, konferma li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 jivverfika li, meta skopertura sottostanti ġiet miżjuda mat-titolizzazzjoni bħala riżultat tar-rikostituzzjoni, tali rikostituzzjoni kienet konformi mal-kundizzjonijiet tar-rikostituzzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY 131

Artikolu 26e(4), l-ewwel subparagrafu, il-punt (e)

Il-kontroll ta’ verifika ta’ parti terza — Telf konsistenti mad-dikjarazzjoni ta’ profitt u telf tal-oriġinatur

√

Għal kull waħda mill-iskoperturi sottostanti li għalihom jingħata avviż dwar avveniment ta’ kreditu, konferma li aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 jivverifika li l-ammont ta’ telf finali jkun konsistenti mat-telf irreġistrat mill-oriġinatur fid-dikjarazzjoni tal-profitt u t-telf tiegħu.

Mhux applikabbli

STSSY 132

Artikolu 26e(4), l-ewwel subparagrafu, il-punt (f)

Kontroll ta’ aġent ta’ verifika ta’ parti terza — Telf allokat b’mod korrett lill-investituri

√

Għal kull waħda mill-iskoperturi sottostanti li għaliha jingħata avviż dwar avveniment ta’ kreditu, konferma li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 jivverifika li, fil-mument li jsir il-pagament finali għall-protezzjoni tal-kreditu, it-telf fir-rigward tal-iskoperturi sottostanti jkun ġie korrettament allokat lill-investituri.

Mhux applikabbli

STSSY 133

Artikolu 26e(4), it-tieni subparagrafu

L-aġent ta’ verifika ta’ parti terza indipendenti mill-oriġinaturi, l-investituri u (meta applikabbli) l-SSPE

√

Spjegazzjoni qasira li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 ikun indipendenti mill-oriġinatur u mill-investituri, u, fejn applikabbli, mill-SSPE.

Mhux applikabbli

STSSY 134

Artikolu 26e(4), it-tieni subparagrafu

Ħatra tal-aġent ta’ verifika ta’ parti terza sad-data tal-għeluq

√

Spjegazzjoni qasira li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 aċċetta l-ħatra bħala aġent ta’ verifika ta’ parti terza sad-data tal-għeluq tat-tranżazzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY 135

Artikolu 26e(4), it-tielet subparagrafu

Kontroll ta’ aġent ta’ verifika ta’ parti terza magħmul fuq bażi ta’ kampjun

√

Spjegazzjoni qasira li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 iwettaq il-verifika fuq bażi ta’ kampjun minflok fuq il-bażi ta’ kull skopertura sottostanti individwali li għaliha jintalab pagament ta’ protezzjoni tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 136

Artikolu 26e(4), it-tielet subparagrafu

Possibbiltà għall-investituri li jirrikjedu li l-aġent ta’ verifika ta’ parti terza jiċċekkja kwalunkwe skopertura sottostanti

√

Spjegazzjoni qasira li jekk u kif l-investituri jistgħu jitolbu l-verifika tal-eliġibbiltà ta’ kwalunkwe skopertura sottostanti partikolari meta ma jkunux issodisfati bil-verifika abbażi ta’ kampjun.

Mhux applikabbli

STSSY 137

Artikolu 26e(4), ir-raba’ subparagrafu

Possibbiltà għall-aġent verifikatur ta’ parti terza li jkollu aċċess għall-informazzjoni rilevanti kollha

√

Spjegazzjoni qasira li l-oriġinatur jinkludi impenn fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni li jipprovdi lill-aġent ta’ verifika ta’ parti terza msemmi fil-qasam STSSY126 l-informazzjoni kollha meħtieġa biex jivverifika r-rekwiżiti stabbiliti fil-punti (a) sa (f) tal-ewwel subparagrafu tal-Artikolu 26e(4) tar-Regolament (UE) 2017/2402.

Mhux applikabbli

STSS 138

Artikolu 26e(5), l-ewwel subparagrafu, il-punti (a) sa (f)

Avvenimenti ta’ terminazzjoni

√

Spjegazzjoni qasira li l-oriġinatur ma jistax itemm tranżazzjoni qabel il-maturità skedata għal xi raġuni oħra għajr l-avvenimenti li ġejjin elenkati fl-Artikolu 26e(5), il-punti (a) sa (f), tar-Regolament (UE) 2017/2402.

Mhux applikabbli

STSS 139

Artikolu 26e(5), it-tieni subparagrafu

Dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni — Drittijiet

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tkun tispeċifika jekk xi wieħed minn drittijiet ta’ xiri msemmija fl-Artikolu 26e(5), l-ewwel subparagrafu, il-punti (d) u (e), tar-Regolament (UE) 2017/2402 humiex inklużi fit-tranżazzjoni kkonċernata u kif dawn id-drittijiet ta’ xiri huma strutturati.

Mhux applikabbli

STSS 140

Artikolu 26e(5), it-tielet subparagrafu

Dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni — Time call mhijiex strutturata biex jiġi evitat li t-telf jiġi allokat għal pożizzjonijiet ta’ titjib fil-kreditu

√

Għall-finijiet tal-Artikolu 26e(5), l-ewwel subparagrafu, il-punt (d), tar-Regolament (UE) 2017/2402, spjegazzjoni qasira li t-time call ma hijiex strutturata biex jiġi evitat li t-telf jiġi allokat għal pożizzjonijiet ta’ titjib fil-kreditu jew pożizzjonijiet oħra li jkollhom l-investituri u ma hijiex strutturata b’mod ieħor biex tipprovdi titjib fil-kreditu.

Mhux applikabbli

STSS 141

Artikolu 26e(5), ir-raba’ subparagrafu

Time call

√

Meta t-time call tiġi inkluża fit-tranżazzjoni, spjegazzjoni qasira li r-rekwiżiti msemmija fl-STSS139 u STSS 140 huma ssodisfati, inkluża ġustifikazzjoni tal-użu tat-time call u rendikont plawżibbli li juri li l-eżerċitar tal-call mhux isir minħabba xi deterjorament fil-kwalità tal-assi sottostanti.

Mhux applikabbli

STSS 142

Artikolu 26e(5), il-ħames subparagrafu

Protezzjoni ffinanzjata tal-kreditu — Ritorn kollaterali lill-investituri fl-ordni tas-superjorità tas-segmenti

√

Fil-każ ta’ protezzjoni ffinanzjata tal-kreditu, spjegazzjoni qasira li, mat-terminazzjoni tal-ftehim tal-protezzjoni tal-kreditu, il-kollateral jingħata lura lill-investituri fl-ordni tas-superjorità tas-segmenti mingħajr preġudizzju għad-dispożizzjonijiet tal-liġi rilevanti tal-insolvenza, kif applikabbli għall-oriġinatur.

Mhux applikabbli

STSS 143

Artikolu 26e(6)

Tmiem ta’ tranżazzjoni minn investituri meta jonqsu milli jħallsu primjum għall-protezzjoni tal-kreditu

√

Spjegazzjoni qasira li l-investituri ma jistgħux itemmu tranżazzjoni qabel il-maturità skedata tagħha għal xi raġuni oħra għajr in-nuqqas ta’ ħlas tal-primjum għall-protezzjoni tal-kreditu jew xi ksur materjali ieħor tal-obbligi kuntrattwali mill-oriġinatur.

Mhux applikabbli

STSSY 144

Artikolu 26e(7), il-punt (a)

Ammont ta’ marġni pożittiv sintetiku għall-investituri speċifikat fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni u espress bħala perċentwal fiss tal-bilanċ totali pendenti tal-portafoll

√

Meta l-oriġinatur jikkommetti marġni pożittiv sintetiku, li jkun disponibbli bħala titjib tal-kreditu għall-investituri, spjegazzjoni qasira li l-ammont tal-marġni pożittiv sintetiku li l-oriġinatur jieħu l-impenn li juża bħala titjib fil-kreditu f’kull perjodu ta’ pagament, ikun speċifikat fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni u espress bħala perċentwal fiss tal-bilanċ totali pendenti tal-portafoll fil-bidu tal-perjodu ta’ pagament rilevanti (marġni pożittiv sintetiku fiss).

Mhux applikabbli

STSSY 145

Artikolu 26e(7), il-punt (b)

Marġni pożittiv sintetiku mhux użat li għandu jiġi rritornat lill-oriġinatur

√

Meta l-oriġinatur jikkommetti marġni pożittiv sintetiku, li jkun disponibbli bħala titjib fil-kreditu għall-investituri, spjegazzjoni qasira li l-marġni pożittv sintetiku li ma jintużax biex ikopri t-telf ta’ kreditu li jimmaterjalizza waqt kull perjodu ta’ pagament, jiġi rritornat lill-oriġinatur.

Mhux applikabbli

STSSY 146

Artikolu 26e(7), il-punt (c)

Oriġinaturi li jużaw approċċ ibbażat fuq il-klassifikazzjonijiet interni — Ammont totali impenjat fis-sena mhuwiex ogħla mill-ammonti regolatorji ta’ telf mistennija ta’ sena

√

Meta l-oriġinatur jimpenja marġni pożittiv sintetiku, li jkun disponibbli bħala titjib fil-kreditu għall-investituri, spjegazzjoni qasira li, għal oriġinaturi li jużaw l-Approċċ Ibbażat fuq il-Klassifikazzjonijiet Interni msemmi fl-Artikolu 143 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, l-ammont totali impenjat kull sena ma jkunx ogħla mill-ammonti regolatorji ta’ telf mistennija ta’ sena fuq l-iskoperturi sottostanti kollha għal dik is-sena, ikkalkulati skont l-Artikolu 158 ta’ dak ir-Regolament.

Mhux applikabbli

STSSY 147

Artikolu 26e(7), il-punt (d)

L-oriġinaturi li ma jużawx approċċ Ibbażat fuq il-Klassifikazzjonijiet Interni — il-kalkolu tat-telf mistenni ta’ sena tal-portafoll sottostanti jiġi determinat b’mod ċar fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni

√

Meta l-oriġinatur jimpenja marġni pożittiv sintetiku, li jkun disponibbli bħala titjib fil-kreditu għall-investituri, spjegazzjoni qasira li għal oriġinaturi li ma jużawx l-Approċċ Ibbażat fuq il-Klassifikazzjonijiet Interni msemmi fl-Artikolu 143 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, il-kalkolu tat-telf mistenni ta’ sena tal-portafoll sottostanti jiġi determinat b’mod ċar fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni.

Mhux applikabbli

STSSY 148

Artikolu 26e(7), punt (e)

Kundizzjonijiet tal-marġni pożittiv sintetiku stabbilit fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni

√

Meta l-oriġinatur jimpenja marġni pożittiv sintetiku, li jkun disponibbli bħala titjib tal-kreditu għall-investituri, spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tispeċifika l-kundizzjonijiet stabbiliti fl-Artikolu 26e(7) tar-Regolament (UE) 2017/2402.

Mhux applikabbli

STSS 149

Artikolu 26e(8), punti (a), (b) u (c)

Protezzjoni tal-kreditu użata

√

Spjegazzjoni qasira ta’ liema mill-forom li ġejjin hija konformi mal-ftehim ta’ protezzjoni tal-kreditu:

Mhux applikabbli

STSSY 150

Artikolu 26e(9), l-ewwel subparagrafu, il-punt (a)

Infurzabbiltà tad-dritt tal-oriġinatur li juża l-kollateral sabiex jissodisfa l-obbligi tal-ħlas ta’ protezzjoni tal-investituri permezz ta’ arranġamenti kollaterali xierqa

√

Meta tintuża protezzjoni tal-kreditu msemmija fil-punt (c) tal-Artikolu 26e(8) tar-Regolament (UE) 2017/2402, spjegazzjoni dettaljata ta’ kif id-dritt tal-oriġinatur li juża l-kollateral sabiex jissodisfa l-obbligi tal-ħlas ta’ protezzjoni tal-investituri ikun infurzabbli u l-infurzabbiltà ta’ dak id-dritt tkun żgurata permezz ta’ arranġamenti kollaterali xierqa.

Mhux applikabbli

STSSY 151

Artikolu 26e(9), l-ewwel subparagrafu, il-punt (b)

Id-dritt tal-investituri li jirċievu xi kollateral mhux użat meta t-titolizzazzjoni tinħall jew meta s-segmenti jamortizzaw

√

Meta tintuża protezzjoni ta’ kreditu msemmija fl-Artikolu 26e(8), il-punt (c), tar-Regolament (UE) 2017/2402, spjegazzjoni qasira li tindika li d-dritt tal-investituri, jekk it-titolizzazzjoni tiġi xolta jew is-segmenti jiġu ammortizzati, li jirritornaw xi kollateral li ma ntużax biex jissodisfaw il-pagamenti ta’ protezzjoni jkun infurzabbli.

Mhux applikabbli

STSSY 152

Artikolu 26e(9), l-ewwel subparagrafu, il-punt (c)

Kollateral investit f’titoli — Kriterji ta’ eliġibbiltà u arranġamenti ta’ kustodja speċifikati fid-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni

√

Meta tintuża protezzjoni ta’ kreditu msemmija fl-Artikolu 26e(8), il-punt (c), tar-Regolament (UE) 2017/2402, spjegazzjoni dettaljata ta’ kif, meta l-kollateral jiġi investit f’titoli, id-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tistabbilixxi l-kriterji ta’ eliġibbiltà u l-arranġament ta’ kustodja għat-titoli.

Mhux applikabbli

STSSY 153

Artikolu 26e(9), it-tieni subparagrafu

Investituri esposti għar-riskju tal-kreditu tal-oriġinatur

√

Spjegazzjoni qasira li d-dokumentazzjoni tat-tranżazzjoni tispeċifika jekk l-investituri jibqgħux esposti għar-riskju tal-kreditu tal-oriġinatur.

Mhux applikabbli

STSSY 154

Artikolu 26e(9), it-tielet subparagrafu

Opinjoni ġuridika li tikkonferma l-infurzabbiltà tal-protezzjoni tal-kreditu fil-ġurisdizzjonijiet kollha

√

Konferma li l-oriġinatur ikun kiseb opinjoni minn konsulent legali kkwalifikat li tikkonferma l-infurzabbiltà tal-protezzjoni tal-kreditu fil-ġurisdizzjonijiet rilevanti kollha.

Mhux applikabbli

STSSY155

Artikolu 26e(10), l-ewwel subparagrafu, il-punt (a)

Kollateral ta’ kwalità għolja — titoli ta’ dejn b’piż tar-riskju ta’ 0 %

√

Meta tiġi pprovduta protezzjoni ta’ kreditu f’konformità mal-Artikolu 26e(10), il-punt (a), tar-Regolament (UE) 2017/2402 fil-forma ta’ titoli ta’ dejn b’piż tar-riskju ta’ 0 % msemmija fil-Kapitolu 2 tat-Titolu II tal-Parti Tlieta tar-Regolament (UE) Nru 575/2013, spjegazzjoni konċiża li l-kundizzjonijiet kollha li ġejjin huma ssodisfati:

Mhux applikabbli

STSSY 156

Artikolu 26e(10), l-ewwel subparagrafu, il-punt (b)

Kollateral ta’ kwalità għolja — flus kontanti ma’ istituzzjoni ta’ kreditu terza b’livell tal-kwalità tal-kreditu 3 jew ogħla

√

Meta protezzjoni tal-kreditu tiġi pprovduta skont l-Artikolu 26e(10), il-punt (b), tar-Regolament (UE) 2017/2402, spjegazzjoni qasira tal-arranġament tal-kollateral, li jagħti lill-oriġinatur u lill-investitur rikors għal kollateral f’forma ta’ flus kontanti miżmuma ma’ istituzzjoni ta’ kreditu terza b’livell ta’ kwalità tal-kreditu 3 jew ogħla f’konformità mal-assoċjazzjoni stabbilita fl-Artikolu 136 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013.

Mhux applikabbli

STSSY 157

Artikolu 26e(10), it-tieni subparagrafu

Deroga — kollateral fil-forma ta’ flus kontanti depożitati mal-oriġinatur

√

Meta tintuża d-deroga mill-Artikolu 26e(10), l-ewwel subparagrafu tar-Regolament (UE) 2017/2402, spjegazzjoni dettaljata tal-arranġament kollaterali, bil-kunsens rispettiv tal-investitur, li jagħti lill-oriġinatur rikors għal kollateral ta’ kwalita għolja f’forma ta’ flus kontanti depożitati mal-oriġinatur, jew wieħed mill-affiljati tiegħu.

Mhux applikabbli

STSSY 158

Artikolu 26e(10), it-tielet subparagrafu

Kollateral fil-forma ta’ flus kontanti depożitati mal-oriġinatur — permess mill-awtorità kompetenti

√

Spjegazzjoni dettaljata tal-kunsens mill-awtoritajiet kompetenti maħtura skont l-Artikolu 29(5) tar-Regolament (UE) 2017/2402 li l-kollateral jista’ jkun fil-forma ta’ flus kontanti depożitati mal-oriġinatur, jew ma’ wieħed mill-affiljati tiegħu, jekk l-oriġinatur jew wieħed mill-affiljati tiegħu jikkwalifika għal-livell tal-kwalità tal-kreditu 3 dment li d-diffikultajiet tas-suq, l-impedimenti oġġettivi relatati mal-livell tal-kwalità tal-kreditu assenjat lill-Istat Membru tal-istituzzjoni jew problemi potenzjali sinifikanti ta’ konċentrazzjoni fl-Istat Membru kkonċernat minħabba l-applikazzjoni tar-rekwiżit minimu tal-livell tal-kwalità tal-kreditu 2 imsemmi fl-Artikolu 26e(10), it-tieni subparagrafu tar-Regolament (UE) 2017/2402, ikunu jistgħu jiġu dokumentati.

Mhux applikabbli

STSSY 159

Artikolu 26e(10), ir-raba’ subparagrafu

Trasferiment ta’ kollateral meta istituzzjoni ta’ kreditu ta’ parti terza jew oriġinatur ma jibqgħux jissodisfaw il-livell tal-kwalità tal-kreditu

√

Spjegazzjoni dettaljata ta’ kif il-kollateral jiġi ttrasferit f’konformità mal-Artikolu 26e(10), ir-raba’ subparagrafu, tar-Regolament (UE) 2017/2402 meta l-kollateral ikun inżamm fil-forma ta’ flus kontanti depożitati ma’ istituzzjoni li ma tibqax tissodisfa l-livell minimu ta’ kwalità tal-kreditu.

Mhux applikabbli

STSSY 160

Artikolu 26e(10), il-ħames subparagrafu

Konformità mar-rekwiżiti tal-kollateral fil-każ ta’ investimenti f’noti marbuta ma’ kreditu maħruġa mill-oriġinatur

√

Konferma li hemm investiment f’noti marbuta ma’ kreditu maħruġa mill-oriġinatur, f’konformità mal-Artikolu 218 tar-Regolament (UE) Nru 575/2013.

Mhux applikabbli